實現碳達峰碳中和，是中國對世界的莊嚴承諾。作為控制和管理溫室氣體排放的重要方式，碳排放權交易（以下簡稱碳交易）通過市場機制推動減排，對于推動經濟社會綠色低碳轉型具有重要意義。

自2011年起，我國在七省市試點碳交易市場，并于2021年7月正式啟動全國碳交易市場。目前，全國碳交易市場僅納入發(fā)電行業(yè)，在地方試點市場中，電力行業(yè)也是重要的交易主體之一。電力企業(yè)的先行先試為碳交易市場的平穩(wěn)運行積累了經驗，也為碳交易市場的進一步完善提供了樣本。

目前，全國碳交易市場與地方試點碳交易市場并行，各地在配額分配、核查監(jiān)管等方面存在監(jiān)管差異。一是各試點省市重點排放單位的認定標準存在差異。有的以年碳排放量劃分，有的按照行業(yè)區(qū)分。二是配額分配規(guī)則不統(tǒng)一。有的無償發(fā)放，有的無償和有償相結合。在CCER（國家核證自愿減排量）可抵消的碳排放量比例方面也存在差異。三是監(jiān)管處罰的標準、力度存在差異。比如虛報、瞞報溫室氣體排放報告或者拒絕履行報告義務，天津市規(guī)定處以2萬元至20萬元罰款，上海市為1萬元至3萬元罰款，深圳市為5萬元罰款。全國碳交易市場的處罰力度與試點市場也不同。各地標準的不一致、步調的不一致，帶來總量可控性、發(fā)展可持續(xù)性等諸多問題，不利于統(tǒng)一、公開、透明、公平的全國碳交易市場建設。

全國碳交易市場經過兩個履約周期的運行，在市場活躍度提升的同時，碳交易市場法律風險開始顯現。一是碳排放配額、核證自愿減排量交易風險。包括簽約之后不履約、無法履約、未按時履約；未通過全國碳交易系統(tǒng)而自行簽訂包括碳排放配額在內的排放指標轉讓協(xié)議，導致無法過戶等。在北京市首例碳排放配額交易糾紛案中，某國有企業(yè)通過比選進行碳排放配額采購是否適用招標投標法、不具備全國碳排放權交易主體資格的中介機構簽訂的協(xié)議是否有效等都是各方爭議焦點。二是碳排放數據造假風險。近年來，生態(tài)環(huán)境部先后公布了多家數據造假、核查程序違規(guī)企業(yè)和第三方核查機構。盡管新修訂的《碳排放權交易管理暫行條例》加大了處罰力度，2023年施行的《最高人民法院、最高人民檢察院關于辦理環(huán)境污染刑事案件適用法律若干問題的解釋》也規(guī)定碳排放數據造假可能被判處五至十年有期徒刑，但隨著交易量的增加，重壓之下能否遏制造假態(tài)勢，仍有待觀察。三是配額未足額清繳風險。碳排放配額未足額清繳導致企業(yè)面臨行政處罰的情況高發(fā)，盡管前期試點省市處罰力度不大，但《碳排放權交易管理暫行條例》實施后，處罰力度在加大。四是信息公開不充分風險。各地區(qū)企業(yè)環(huán)境信息披露平臺上線時間不長，部分地區(qū)納入披露名錄的企業(yè)并不完整。全國碳排放數據報送系統(tǒng)顯示，第一個履約周期的2162家重點排放單位中，有347家沒有完成披露，占比16%。重點排放單位名單公開程度亦不統(tǒng)一。2022年各省、自治區(qū)、直轄市除電力行業(yè)之外的其他行業(yè)公開率僅為10%。信息公開不足不僅影響碳減排目標的完成，同時可能造成碳交易安全隱患，不利于交易市場的規(guī)范發(fā)展。

針對碳交易市場運行法律風險，《碳排放權交易管理暫行條例》強化了各參與主體法律責任，新增風險防控、信息披露、碳交易信用記錄等制度要求。該條例的制定和施行，將開啟碳交易市場的法治新篇章，但碳交易市場的規(guī)范發(fā)展仍有很多方面需要完善。

交易主體的界定需細化。電力行業(yè)之外的行業(yè)重點排放單位認定標準、配額分配，尚需進一步明確；部分試點地區(qū)規(guī)定政府或個人可以參與碳交易，其權利義務、參與門檻和標準也有待明確。

核查機構的管理需加強。核查機構的專業(yè)性、獨立性是碳交易的關鍵，核查機構的選擇標準、管理、服務等需要進一步加強。

碳排放權的法律屬性需明晰。如碳排放配額能否作為擔保物，免費發(fā)放的配額法律屬性如何界定，對于因停產、破產導致未完成履約清繳的企業(yè)，需進一步明確清繳履約規(guī)則。目前，碳金融產品中公允價值的確定、抵押率的設定等都需進一步明確。

碳交易市場的規(guī)范與發(fā)展應并重。一方面，加大處罰力度固然能增強企業(yè)履約意識和風險意識，但實際執(zhí)行中應全面、準確貫徹“過罰相當”原則。尤其是在降碳減污壓力疊加的關鍵期，應平衡處罰與激勵機制，充分用好法治、政策、市場的組合拳，引導企業(yè)加大創(chuàng)新投入，加快轉型升級。另一方面，要加大激勵力度。部分企業(yè)在推廣綠色能源方面走在前列，如國網冀北電力有限公司本部調度通信樓全年綠電消費達100%，實現了綠電從無到有、從有到全的突破，發(fā)揮了央企綠電消費示范引領作用。對于積極倡導綠色的企業(yè)，在逐步完善CCER交易機制與定價標準的同時，可考慮擴大CCER抵扣范圍，激勵電力行業(yè)提高清潔能源發(fā)電所占比重。目前，天津、上海、湖北、廣東四地出臺對積極減排、按時履約的企業(yè)優(yōu)先提供金融支持、優(yōu)先申報節(jié)能減排相關扶持政策等激勵措施。此外，重慶試點碳市場規(guī)定配額缺口可從次年預支配額的“借碳”政策，北京、天津和上海的“綠電不計碳排放”等，亟待擴大實施。

總體來看，電力企業(yè)參與碳市場交易既有行業(yè)特點，也有共性特征。引導、促進更多企業(yè)積極參與碳交易，既需要企業(yè)踐行綠色低碳合規(guī)的理念，也需要相關部門在碳排放總量控制上樹立“全國一盤棋”思想，因地制宜、因勢利導，建立更加公開、透明、完善的法律保障體系。

（作者李阿勇 宋海峰 李宗英 分別系國網冀北電力有限公司副總經理、黨委委員，國網冀北電力有限公司法律部副主任，國網冀北電力有限公司法律部法律處處長）